2008年我首次进入股市，那时的我像许多散户一样，渴望学习和尝试所有的交易技巧。均线、MACD、KDJ、布林线、波浪理论、缠论、江恩角度线，这些技术指标我都逐一研究。我的书架上堆满了几十本股票书籍，电脑里也存储了几百GB的学习资料。然而，以为某个方法有效的今天，明天又觉得另外一种更优，终于导致账户从三十万跌到十八万。2010年，我下定决心，决定摒弃所有复杂的策略，仅保留一种方法并反复练习。从那时起的十几年间，我的资产从三十万增长到了如今的数额。虽然经历了波动、回撤和煎熬，但每年年底盘点时，总体都是正收益。我的方法并不复杂，甚至有些简单，但它让我在这个市场中生存下来。今天我就来分享这一方法，并非夸耀其威力，而是想告诉大家：在股市中，精通一种形态远胜于掌握一百种方法。
首先，为什么我只专注于一种形态？许多散户的问题不是“知识不足”，而是“知识过剩”。当你学会MACD后，看到金叉就想买；又学了KDJ，觉得超卖又是一个信号；还学了波浪理论，设想在支撑位买入。方法越多，出手机会增多，错误的机会也相应增多，结果到最后你根本无法判断出发手到底依据哪里。我用几年的时间才领悟到一个道理：只需一种切实可行的方法。与其在各类方法间徘徊，倒不如将一种方法练到烂熟于心。2010年，我把以往的交易记录翻了出来，认真看了每一笔，结果发现，在我的盈利交易中，超过七成都是基于同一类形态——股价经过长期横盘或大幅下跌后，放量突破关键点位，然后缩量回踩不破，再次放量启动。亏损的交易则千差万别，完全是临时决定、追涨杀跌引发的。因此，我只保留这一种形态，其他的不再接触。不懂的行情不参与，不理解的形态不碰，这是我一直遵循的准则。经过十多年的实践，事实证明这样是正确的。
那么，具体来说这招是什么呢？我将这个形态分解为四个步骤，每一步都有明确的标准。第一步是长期横盘或深幅下跌。标准是股价经过六个月以上的横盘震荡，或从高位下跌超过50%。横盘越久，跌幅越大更佳，只有在长期疲软之后，筹码才能充分分散，主力才能进场吸筹。第二步是放量突破关键位置。标准是成交量突然放大至前五日均量的两倍以上，股价突破60日均线或前期高点。放量是启动的关键，缺少量的突破往往是虚假的。第三步是缩量回踩不破。标准是股价从突破位回落至60日均线或之前的突破位，但成交量显著减小。缩量回踩显示卖压已减弱，之前进入的资金并不急于出货。最后一步是再次放量启动。标准是回踩结束后，成交量再次放大，股价突破回踩前的高点，这就是我最终的入场信号。一个完整的操作周期就是这四步，缺一不可，若不符合标准则不做。从2021年至2024年，我的交易笔数不足十笔，但每笔都是依据这四个步骤的标准进行的。这就是我“只做一种形态”的核心意思，不是机会不多，而是过滤掉了不符合标准的所有可能，只留下熟知的那一类。
其次，我只选择在上升趋势中进行操作。形态提供“进场时机”，而趋势决定“操作方向”。仅有进场信号而无趋势支持，同样会导致亏损。我的原则是：只在上升趋势中运作。如何判断上升趋势？需满足两个条件：首先，60日均线必须向上；其次，股价位于60日均线上方。两个条件必须同时满足，才考虑做多，任何一项不满足则不交易。这种严苛是因为，一旦趋势确立，其惯性将极其强大。在上升趋势中操作，即便买点不是最理想，胜率也较高。而在下降趋势中，哪怕买点把握得当，也易被整体趋势所吞没。如果你回顾自己的交易记录，发现大部分亏损都是源于“认为下跌差不多”而进行的抄底行为，抄底就是逆趋势操作。我只在上升趋势中交易，绝不抄底，这帮助我避免了90%以上的重大亏损。
最后，仓位管理是决定成功与否的关键。即便方法和趋势正确，还有一个因素会影响最终的盈利——那就是仓位。我花费了十多年，将仓位管理总结出三条铁律。第一，单只股票仓位不超过总资金的30%。市场中不确定性随时可能发生，再完美的公司和形态也可能遭遇突发事件。一旦单只股票占比超过30%，则在意外发生时，整个账户会遭受剧烈波动，影响后续决策。第二，同个行业的投资不超过50%。行业政策变化和周期波动，可能让整个板块同步下跌。分散在不同领域的投资，能够有效降低整体波动。第三，始终保持至少20%的现金流。现金并非“浪费”，而是“等待中的购买力”。手握现金，无论行情如何，都能保有选择的余地。市场下跌时，你可以补仓；上涨时，你有筹码获利；遭遇突发情况时，可以避免被动止损。这三条铁律帮助我规避了无数次的重大亏损。2022年市场大幅下跌时，我的账户回撤不足10%，而我的一些朋友则满仓操作，损失惨重达到了近40%。
总的来说，方法简单而有效，但执行却是最具挑战性的部分。我见过太多人，听完这个简单的方法后，反而转身去追逐更复杂的思路，结果事与愿违。
